Bir maliye politikası aracı olarak borçlanma ve ekonomik büyüme ilişkisi: Türkiye örneği (1990–2009)

GÖZEGİR, Süleyman; Çevik, Emre; ÇİÇEK, Halit

Bir maliye politikası aracı olarak borçlanma ve ekonomik büyüme ilişkisi: Türkiye örneği (1990–2009)

Halit ÇİÇEK, (Gaziosmanpaşa Üniversitesi, İktisadi ve İdari Bilimler Fakültesi, Maliye Bölümü, Tokat, Türkiye)

Süleyman GÖZEGİR, (Gaziosmanpaşa Üniversitesi, İktisadi ve İdari Bilimler Fakültesi, Maliye Bölümü, Tokat, Türkiye)

Emre ÇEVİK (Dokuz Eylül Üniversitesi, Sosyal Bilimler Enstitüsü, Ekonometri Anabilim Dalı, İzmir, Türkiye)

Cumhuriyet Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Dergisi

9 3

Yıl: 2010 Cilt: 11 Sayı: 1 Sayfa Aralığı: 141 - 156 Metin Dili: Türkçe İndeks Tarihi: 29-07-2022

Bir maliye politikası aracı olarak borçlanma ve ekonomik büyüme ilişkisi: Türkiye örneği (1990–2009)

Öz:

Borçlanma devletin önemli finansman kaynaklarından biridir. Buna karşın, borçlanmanın büyüme üzerinde olumlu etkilerinin yanı sıra olumsuz etkileri de bulunabilmektedir. Bu çalışmada, iç ve dış borçlanma ile büyüme arasındaki ilişki, Türkiye ekonomisi açısından Birim kök testi, Yapısal kırılma testi ve Regresyon analizi yardımıyla 1990Q1–2009Q3 dönemi için 3’er aylık veriler kullanılarak araştırılmaktadır. Analiz sonuçlarına göre, iç borç stokundaki herhangi bir artışın GSYİH’da pozitif bir etki meydana getirirken, dış borç stokundaki artışların GSYİH’da negatif bir etki meydana getirdiği sonucu ortaya çıkmıştır.

Anahtar Kelime:

Konular: İşletme İktisat İşletme Finans

As a tooll of public financial polities, connection with public debt and economic growth: Turkey example (1990–2009)

Öz:

Barrowing is one of the most crucial financial sources of Governments, yet barrowing has an impact on economical growth positively and negatively alike. In this research, the relation between domestic and external borrowing, and economical growth, it is being researched for 3 each months data for periods of 1990Q1-2009Q3 by the contribution of unit root test and regression analysis in the view of Turkish economy. According to results of analysis, any increase in the domestic debt fund has a positive effect on GDP, on the other side increases on the external debt fund result negative effect on GDP.

Anahtar Kelime:

Konular: İşletme İktisat İşletme Finans

Belge Türü: Makale Makale Türü: Araştırma Makalesi Erişim Türü: Erişime Açık

ABU BAKAR, Nor’Aznin ve Sallahuddin HASSAN (2008), “Empirical Evaluation on External Debt of Malaysia”, International Business And Economic Research Journal, V:7, Nu:2, p.95–108.
AJAYI, I. ve M. KHAN (2000), External Debt and Capital Flight in Sub-Saharan Africa, IMF Publications, Washington DC.
AKDOĞAN, Abdurrahman (1997), Kamu Maliyesi, Gazi Büro Kitabevi, Ankara.
AKUJUOBI, L ( 2007), “Debt And Economic Development In Nigeria”, Journal of Research in National Development, Vol: 5, Nu: 2, p, 1-6.
ALTINAY, G. ve E. KARAGÖL (2004), “Structural Break, Unit root, and The Causality Between Energy, Consumption and GDP in Turkey”, Energy Economics, Nu: 26, p. 985– 994.
ALTINAY, G. ve E. KARAGÖL (2005), “Electricity Consumption and Economic Growth: Evidence from Turkey”, Energy Economics, Nu: 27, p. 849–856.
BATIREL, Ö. Faruk(1990), Kamu Maliyesi Teorisine Giriş, Marmara Üniversitesi Yayınları No: 492, İstanbul.
DICKEY, D. D. ve W. A. FULLER (1981), Likelihood Ratio Statistics for Autoregressive Time Series with a Unit Root, Econometrica, 49 (4): 1057- 1072.
DICKEY, D.A. ve W.A FULLER (1979), “Distribution of the Estimators for Autoregressive Time Series with a Unit Root”, Journal of the American Statistical Association, Nu: 74, p. 427-431.
EĞİLMEZ, Mahfi ve Ercan KUMCU (2004), Ekonomi Politikası, Teori ve Türkiye Uygulaması, 6. Basım, İstanbul, Remzi Kitabevi.
ENDERS, Walters ve C.W.J. GRANGER (1998), “Unit-Root Tests And Asymmetric Adjustment With An Example Using The Term Structure Of Interest Rates,” Journal Of Business and Economic Statistics, Vol.16, NU: 3, p. 304-311.
ENGLE, R. F. ve C. W. J. GRANGER (1987), “Cointegration and Error- Correction: Representation, Estimation and Tasting”, Econometrica, Vol. 55: 251-263.
ERDEM, M. (1995), Devlet Borçları, Ezgi Kitabevi, Bursa, 1995.
EROL, Ahmet (1992), Ekonomik Etkileri Açısından Türkiye’de Devlet Borçları: 1981–1990, Maliye ve Gümrük Bakanlığı Araştırma Planlama ve Koordinasyon Kurulu Başkanlığı, Yayın No: 1992 / 324, Ankara.
EVGİN, Tülay (1996), “Dış Borçlanma ve Dış Borçlarımızda Yapılan Düzenlemeler”, Ekonomik Yaklaşım Dergisi, Cilt: 7, Sayı: 23, s. 15–33.
GUJARATI, D. N (2001), Temel Ekonometri (Çev. Ü. Şenesen ve G. G. Şenesen), Literatür Yayıncılık, İstanbul.
IŞIK, A., İ, ORGAN ve E, KARAYILAMAZLAR (2005), Kamu Maliyesi, Ekin Kitabevi Yayınları, Bursa.
İNCE, Macit (2001), Devlet Borçları ve Türkiye, Gazi Kitapevi, Ankara.
İPEK, E. ve B. K. YAŞAR (2008), “Türkiye’de Ekonomik Büyüme ve Dış Borç İlişkisi”, Uluslararası Sermaye Hareketleri ve Gelişmekte Olan Piyasalar Uluslar arası Sempozyumu, Balıkesir.
JONES, Charles I (2001), İktisadi Büyümeye Giriş, (Çev.: Şanlı Ateş; İsmail Tuncer), Literatür Yayıncılık, İstanbul.
KARAGÖL, Erdal (2002), “External Debt and Economic Growth Relationship Using The Simultaneous Equations”, Metu VI. International Economics Research Conference, 11-14 September 2002, Ankara.
KARAGÖL, Erdal (2006), “The Relationship Between External Debt, Defence Expenditures and GNP Revisited: The Case ıf Turkey”, Defence And Peace Economics, V:17, Nu: 1, p. 147–157.
KUTLAR, Aziz (2000), Ekonometrik Zaman Serileri, Gazi Kitapevi, Ankara.
NEMLİ, Arif (1990), Kamu Maliyesine Giriş, 3. Baskı, Filiz Kitabevi, İstanbul.
ÖZBİLEN, Şevki (1999), Maliye Politikası, Atilla Yayıncılık Kitabevi, Ankara.
PERRON Pierre, (1990), “Testing for a unit root in a time series with a changing mean”, Journal of Business Economics and Statistics , Vol: 8, p. 153-162.
PERRON, Pierre (1989), “Ther Great Crash, the Oil Price Shock, and the Unit Root Hypothesis”, Econometrica, Vol: 57, Nu:6, p. 1631-1401.
Phillips, P. C. B. ve P. Pierre (1988) “Testing for Unit Roots in Time Series Regression”, Biometrika, 75, 335-346.
PINAR, Abuzer (2006), Maliye Politikası, Naturel Yayıncılık, Ankara.
PREST, A. R. (1975), Public Finance in Developing Countries, Weidenfeld and Nicholson, London.
SAVAŞ, Vural (1986), Kalkınma Ekonomisi, Beta Yayınevi, İstanbul.
SCHCLAREK, A (2004), “Debt anad Economic Growth in Developing and Industrial Countries”, Working Paper, Lund University Department of Economics, Nu: 34, p. 1–39.
ŞEKER, Murat (2006), “Dış Borçlanmaya Teorik Bir Bakış ve Dış Borçların Ekonomik Etkileri”, Sosyoekonomi, Ocak-Haziran 2006–1, s. 73–92.
T. C. Merkez Bankası (2010), http://evds.tcmb.gov.tr (15.02.2010).
ULUATAM, Özhan (1997), Kamu Maliyesi, İmaj Yayınları, Ankara.
ULUSOY, Ahmet (2006), Devlet Borçlanması, 3. Baskı, Mikro Yayıncılık, Trabzon.
UYSAL, Doğan, Hüseyin ÖZER ve Mehmet MUCUK (2009), “Dış Borçlanma ve Ekonomik Büyüme İlişkisi: Türkiye Örneği(1965–2007)”, Atatürk Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Dergisi, Cilt: 23, S: 4, s.161–178.
WHITE, Helbert (1980), “A Heteroskedasticity-Consistent Covariance Matrix Estimator and a Direct Test for Heteroskedasticity”, Econometrica, Vol: 48, Nu: 4, (May, 1980), p. 817-838.
ZIVOT, E. ve D.W.K ANDREWS (1992), “Further Evidence on The Great Crash, The Oil-price Shock and The Unit-root Hypothesis”, Journal of Business & Economic Statistic, V: 10, p.251-270.

APA	ÇİÇEK H, GÖZEGİR S, Çevik E (2010). Bir maliye politikası aracı olarak borçlanma ve ekonomik büyüme ilişkisi: Türkiye örneği (1990–2009). , 141 - 156.
Chicago	ÇİÇEK Halit,GÖZEGİR Süleyman,Çevik Emre Bir maliye politikası aracı olarak borçlanma ve ekonomik büyüme ilişkisi: Türkiye örneği (1990–2009). (2010): 141 - 156.
MLA	ÇİÇEK Halit,GÖZEGİR Süleyman,Çevik Emre Bir maliye politikası aracı olarak borçlanma ve ekonomik büyüme ilişkisi: Türkiye örneği (1990–2009). , 2010, ss.141 - 156.
AMA	ÇİÇEK H,GÖZEGİR S,Çevik E Bir maliye politikası aracı olarak borçlanma ve ekonomik büyüme ilişkisi: Türkiye örneği (1990–2009). . 2010; 141 - 156.
Vancouver	ÇİÇEK H,GÖZEGİR S,Çevik E Bir maliye politikası aracı olarak borçlanma ve ekonomik büyüme ilişkisi: Türkiye örneği (1990–2009). . 2010; 141 - 156.
IEEE	ÇİÇEK H,GÖZEGİR S,Çevik E "Bir maliye politikası aracı olarak borçlanma ve ekonomik büyüme ilişkisi: Türkiye örneği (1990–2009)." , ss.141 - 156, 2010.
ISNAD	ÇİÇEK, Halit vd. "Bir maliye politikası aracı olarak borçlanma ve ekonomik büyüme ilişkisi: Türkiye örneği (1990–2009)". (2010), 141-156.

APA	ÇİÇEK H, GÖZEGİR S, Çevik E (2010). Bir maliye politikası aracı olarak borçlanma ve ekonomik büyüme ilişkisi: Türkiye örneği (1990–2009). Cumhuriyet Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Dergisi, 11(1), 141 - 156.
Chicago	ÇİÇEK Halit,GÖZEGİR Süleyman,Çevik Emre Bir maliye politikası aracı olarak borçlanma ve ekonomik büyüme ilişkisi: Türkiye örneği (1990–2009). Cumhuriyet Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Dergisi 11, no.1 (2010): 141 - 156.
MLA	ÇİÇEK Halit,GÖZEGİR Süleyman,Çevik Emre Bir maliye politikası aracı olarak borçlanma ve ekonomik büyüme ilişkisi: Türkiye örneği (1990–2009). Cumhuriyet Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Dergisi, vol.11, no.1, 2010, ss.141 - 156.
AMA	ÇİÇEK H,GÖZEGİR S,Çevik E Bir maliye politikası aracı olarak borçlanma ve ekonomik büyüme ilişkisi: Türkiye örneği (1990–2009). Cumhuriyet Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Dergisi. 2010; 11(1): 141 - 156.
Vancouver	ÇİÇEK H,GÖZEGİR S,Çevik E Bir maliye politikası aracı olarak borçlanma ve ekonomik büyüme ilişkisi: Türkiye örneği (1990–2009). Cumhuriyet Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Dergisi. 2010; 11(1): 141 - 156.
IEEE	ÇİÇEK H,GÖZEGİR S,Çevik E "Bir maliye politikası aracı olarak borçlanma ve ekonomik büyüme ilişkisi: Türkiye örneği (1990–2009)." Cumhuriyet Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Dergisi, 11, ss.141 - 156, 2010.
ISNAD	ÇİÇEK, Halit vd. "Bir maliye politikası aracı olarak borçlanma ve ekonomik büyüme ilişkisi: Türkiye örneği (1990–2009)". Cumhuriyet Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Dergisi 11/1 (2010), 141-156.