BRICS ÜLKELERİ İLE TÜRKİYE’NİN EKONOMİK BUYUMESINDE ULUSAL VE YABANCI TASARRUFLARIN ETKISI: PANEL VERİ ANALİZİ

Ahmet GÜLMEZ, (Yrd. Doç. Dr., Sakarya Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Fakültesi İktisat Bölümü,)
Fatih YARDIMCIOĞLU (Yrd. Doç. Dr., Sakarya Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Fakültesi Maliye Bölümü)
Cumhuriyet Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Dergisi
0 0
Yıl: 2013 Cilt: 14 Sayı: 1 Sayfa Aralığı: 141201347 - 141201368 Metin Dili: Türkçe İndeks Tarihi: 29-07-2022

BRICS ÜLKELERİ İLE TÜRKİYE’NİN EKONOMİK BUYUMESINDE ULUSAL VE YABANCI TASARRUFLARIN ETKISI: PANEL VERİ ANALİZİ

Öz:
Bu çalışmanın amacı 5 BRICS ülkesi ve Türkiye"yi kapsayan 6 ülkede 1994-2011 dönemi için ulusal ve yabancı tasarruflar ile ekonomik büyüme arasındaki uzun dönemli ilişkiyi araştırmaktır. Bu amaçla Pedroni ve Kaoeşbütünleşme testleri, Pedroni FMOLS ve Panel VECMyöntemi kullanılmıştır. Pedronive Kao eşbütünleşme testleri her üç değişkenin de uzun dönemde eşbütünleşme ilişkisine sahip olduğunu göstermektedir.Araştırma kapsamındaki BRICS ülkeleri ve Türkiye"de uzun dönemde ulusal tasarruflar ve ekonomik büyüme değişkenleri arasında karşılıklı olarak anlamlı bir ilişkinin olduğu belirtilebilir. Bu bağlamda BRICS ülkeleri ve Türkiye"de politika yapıcılarının ekonomik büyümeyi artırmaları için tasarruf oranlarını artırmaya yönelik politika uygulamaları önerilebilir
Anahtar Kelime:

Konular: Sosyal Çalışma İşletme İktisat İşletme Finans Uluslararası İlişkiler

The Impact of Domestic Savings and Foreign Savings on Economic Growth of BRICS Countries and Turkey: Panel Data Analyses

Öz:
The purpose of this paper is to investigate the long-run relationship between domestic savings, foreign savings and economic growth in the 5 BRICS countries and Turkey over the period from 1994 to 2011 by utilizing the Pedroni, Kao panel cointegration, Pedroni FMOLS and VECM methods. Pedroni and Kaocointegration test results show that there is a cointegration relationship between domestic savings, foreign savings and economic growth in the long run. It is concluded that there is a strong cointegration relationship between domestic savings, foreign savings and economic growth in BRICS countries and Turkey.Thus, it is recommended that development policy should focus more on promoting savings rates to enhance economic growth in BRICS countries and Turkey
Anahtar Kelime:

Konular: Sosyal Çalışma İşletme İktisat İşletme Finans Uluslararası İlişkiler
Belge Türü: Makale Makale Türü: Araştırma Makalesi Erişim Türü: Erişime Açık
  • ABAIDOO, Rexford (2012), "Economic Growth, Regional Savingsand FDI in SubSaharanAfrica: TrivariateCausalityandErrorCorrectionModelingApproach", International Journal of Economicsand Finance, Vol. 4, No. 11, 40-50.
  • ABU, Nurudeen (2010), "Saving-EconomicGrowthNexusInNigeria, 1970-2007: GrangerCausalityAndCo-Integration Analyses", Review of Economicand Business Studies, June, Volume 3, Issue 1, 93-104.
  • AGRAWAL, Pradeep(2000), “Savings, investmentandgrowth in South Asia”, India: IndiaGandhiInstitute of Development Research. AGRAWAL, Pradeep (2001), “Therelationshipbetweensavingsandgrowth: CointegrationandcausalityevidencefromAsia”, AppliedEconomics, 33(4), 499—5 13.
  • AGRAWAL, Pradeep ve PravakarSAHOO (2009), "SavingsandGrowth in Bangladesh", TheJournal ofDevelopingAreas, Volume 42, Number 2, Spring, 89-110.
  • AGRAWAL, Pradeep, Pravakar SAHOO ve Kumar Dash RADJAN (2010), "Savings Behavior in India: Co-Integration and Causality Evidence", Singapore Econ. Rev., Volume 55, Issue 02.
  • ALGUACIL, Maite, Ana CUADROS ve VicenteORTS (2004), "DoesSavingreallymatterforGrowth? Mexico (1970-2000)", Journal of International Development, March, 16, 2: 281-290.
  • ANORUO, Emmanuel ve Yusuf AHMED (200 ), “Causalrelationshipbetweendomesticsavingsandeconomicgrowth: Evidencefrom seven Africancountries”, African Development Review, 13(2), 238—249.
  • ASTERIOU, Dimitrios ve StephenG. HALL (2007), AppliedEconometrics: Modern Approach Using EviewsandMicrofitRevisited Edition, PalgraveMacmillan, Newyork.
  • BALTAGI, Badi H. ve ChihwaKAO (2000),“NonstationaryPanels, Cointegration in panels: Survey”, Center forPolicyResearchWorkingPaper No. 16, http://Www.maxwell.syr.edu/uploadedFiles/cpr/publications/working_papers/Wp 16 .pdf, Erişim tarihi: 26.01.2012.
  • BALTAGI, Badi H. (2011), Econometrics, Fifth Edition, Springer, New York. CHOI, In (2001), "UnitRoot Tests for Panel Data," Journal of International Money and Finance, 20, 249-272.
  • FELDSTEIN, Martin, Charles HORIOKA (1980), "DomesticSavingand International CapitalFlows", EconomicJournal, 90 (358), 314—329.
  • GREENE, William H. (2003), Econometric Analysis, Fifth Edition, PearsonEducation, Inc.,UpperSaddleRiver, New Jersey.
  • GUJARATI, Damodar N. (2004), Basic Econometrics, Fourth Edition, New York: TheMcGraw-Hill.
  • GÜLMEZ, Ahmet (2009), Endojen Büyüme Teorileri Kapsamında Türkiye Ve Güney Kore’de Ekonomik Büyümenin Karşılaştırmalı Analizi, Yaymlanmamış Doktora Tezi, T.C. Sakarya Universitesi Sosyal Bilimler Enstitüsü Iktisat Ana Bilim Dalı, Sakarya.
  • GÜVENEK, Burcu ve Volkan Alptekin (2010), “Enerji Tüketimi ve Büyüme İlişkisi: OECD Ülkelerine İlişkin Bir Panel Veri Analizi”, Enerji, Piyasa ve Düzenleme, Cilt:1, Sayı:2, 172—193.
  • Han, Ergül ve A. Ayşen Kaya (2004), İktisadi Kalkınma ve Büyüme, Editör: Erol KUTLU, TC. Anadolu Universitesi Yaymları, Yayın No: 1575, Eskişehir.
  • HARROD, Roy (1937),"Mr. Keynes and Traditional Theory," Econometrica NS (January 1937), 74—86.
  • IM, KyungSo,M.HashemPESARAN veYongcheolSHIN (2003), “Testingfoıunitroots in heterogeneouspanels”, Journal of Econometrics, 15, 3—74.
  • IRANDOUST, Manuchehr ve JohanERICSSON (2005), "Foreignaid, domesticsavings, andgrowth in LDCs: An application of likelihood-based panel cointegration”, EconomicModelling, 22 (2005), 616— 627.
  • KONYA, Laszlo (2004), “Savingandgrowth: Grangercausalityanalysiswithbootstrapping on panels of countries”, Department of Economicsand Finance, School of Business, La Trobe University http://www. latrobe. ednan/ data/assets/pdf fi le/0003/l 0890/2 004. 02 pdf OI 0] 2013.
  • KÖK, Recep, M.SerdarlSPlR ve A.AydırARI (2010), “Zengin Ülkelerden Azgelişmiş Ülkelere Kaynak Aktarma mekanizmasınm Gerekliliği ve Evrensel Bölüşüm Parametresi üzerine Bir Deneme”, http://kisi.deu.edu.tr/recep.kok/Zengin_ispir.pdf.
  • LEVIN, Andrew, Chien-FuLIN ve Chia-ShangJamesCHU (2002), “Unitroottests in panel data: Asymptoticandfmitesampleproperties”, Journal of Econometrics, 108, 1—24.
  • MADDALA, G.S. veShaowenWU (1999), “ComparativeStudy of UnitRootTestsWith Panel Data and New Simple Test”, Oxford Bulletin of EconomicsandStatistics, Special Issue, 61, 631'652.
  • MAVROTAS, George ve RogerKELLY (2001), "Oldwine in newbottles: Testingcausalitybetweensavingsandgrowth", The Manchester School, Supplement 1, 97-105. MOHAN, Ramesh (2006), "Causalrelationshipbetweensavingsandeconomicgrowth in countrieswithdifferentincomelevels", Economicanlletin, (3), 1—12.
  • MPHUKA, Chrispin (2010), "Are Savings Working for Zambia’s Growth?", Zambia Social Science Journal, Number 2, Volume 1, Number 2, 175-188. NARAYAN, Paresh ve SeemaNARAYAN (2003), "SavingsBehaViour in Fiji: An EmpiricalAssessment Using the ARDL ApproachtoCointegration", Department of EconomicsDiscussionPapers, No. 02/03.
  • ODHIAMBO, Nicholas M. (2009), "Savingsandeconomicgrowth in South Africa: multivariatecausality test", Journal of PolicyModeling, 31 (2009), 708—718.
  • OLADIPO, S. Olajide (2010), "DoesSaVingReallyMatterForGrowthInDevelopingCountries? The Case Of Small Open Economy", International Business &EconomicsResearchJournal, April, Volume 9, Number 4, 87-94.
  • OZCAN, K. (2000), “Determinants of privatesavings in theArabcountries, Iran andTurkey”, Turkey: Department of Economics, Bilkent University, Ankara.
  • PAZARLIOĞLU, Vedat ve Özlem Kiren Gürler (2007), “Telekomünikasyon Yatırımları ve Ekonomik Büyüme: Panel Veri Yaklaşımı”, Finans Politik ve Ekonomik Yorumlar, Yıl: 44, Sayı: 508, 35-43.
  • PEDRONI, P. (2000), “Fully-Modified OLS forHeterogeneousCointegratedPanels", Advances in Econometrics, 15, 93-130.
  • REBELO, Sergio (1991), "Long-Run Policy Analysis andLong-Run Growth,"Journal of PoliticalEconomy, University of Chicago Press, vol. 99(3), 500-521.
  • ROMER, P. (1986),““Increasingreturnsandlong-rungrowth”, Journal of PoliticalEconomy, 94, 1002—3 7.
  • SAHOO, Pravakar, Geethanj ali, Nataraj ve B. Kamaiah (2001), “Savingsandeconomicgrowth in India: Thelongmnnexus”, Savingsana' Development, 25(1), 67—80.
  • SINHA, Dipendra veTapenSINHA (1998), “Cartbeforethehorse? Thesaving-growthnexus in Mexico”, EconomicsLetters, 61, 43—47.
  • SINHA, Dipendra ve TapenSINHA, (2008), "RelationshipsamonghouseholdsaVing, publicsaving, corporatesavingandeconomicgrowth in India", Journal of International Development, 20, 181—186.
  • SOLOW, Robert M. (1956), “A contributiontothetheory of economicgrowth”, GuarterlyJournal of Economics, 70, 65—94.
  • TANG, ChorFoon ve KeanSiangCH'NG (2012), "A Multivariate Analysis of theNexusbetweenSavingsandEconomicGrowth in the ASEAN-5 Economies”, Margin-TheJournal oprpliedEconomicResearch, 6:3, 385-406.
  • TANG, ChorFoon ve Soo Y. CHUA (2012), "Thesavings— growthnexusfortheMalaysianeconomy: viewthroughrollingsub- samples AppliedEconomics, 44, 4173—4185.
  • VERMA, Reetu (2007), "Savings, investmentandgrowth in India: an application of the ARDL boundstestingapproach", South AsiaEconomicJournal, 8, 87—98.
  • YENTURK, Nurhan, Burc ULENGİN ve Ahmet CİMENOGLU (2009), "An analysis of theinteractionamongsavings, investmentsandgrowth in Turkey, AppliedEconomics, 41, 739—5 1.
  • YILMAZ, Mustafa (2008), Gelişmekte Olan Ülkelerde Doğrudan Yabancı YatırımlarEkonomik Büyüme İlişkisi Panel Veri Analizi, Yayınlanmamış Yüksek Lisans Tezi, T.C. Dokuz Eylül Üniversitesi Sosyal Bilimler Enstitüsü, İktisat Anabilim Dalı, İzmir.
APA Gülmez A, Yardımcıoğlu f (2013). BRICS ÜLKELERİ İLE TÜRKİYE’NİN EKONOMİK BUYUMESINDE ULUSAL VE YABANCI TASARRUFLARIN ETKISI: PANEL VERİ ANALİZİ. , 141201347 - 141201368.
Chicago Gülmez Ahmet,Yardımcıoğlu fatih BRICS ÜLKELERİ İLE TÜRKİYE’NİN EKONOMİK BUYUMESINDE ULUSAL VE YABANCI TASARRUFLARIN ETKISI: PANEL VERİ ANALİZİ. (2013): 141201347 - 141201368.
MLA Gülmez Ahmet,Yardımcıoğlu fatih BRICS ÜLKELERİ İLE TÜRKİYE’NİN EKONOMİK BUYUMESINDE ULUSAL VE YABANCI TASARRUFLARIN ETKISI: PANEL VERİ ANALİZİ. , 2013, ss.141201347 - 141201368.
AMA Gülmez A,Yardımcıoğlu f BRICS ÜLKELERİ İLE TÜRKİYE’NİN EKONOMİK BUYUMESINDE ULUSAL VE YABANCI TASARRUFLARIN ETKISI: PANEL VERİ ANALİZİ. . 2013; 141201347 - 141201368.
Vancouver Gülmez A,Yardımcıoğlu f BRICS ÜLKELERİ İLE TÜRKİYE’NİN EKONOMİK BUYUMESINDE ULUSAL VE YABANCI TASARRUFLARIN ETKISI: PANEL VERİ ANALİZİ. . 2013; 141201347 - 141201368.
IEEE Gülmez A,Yardımcıoğlu f "BRICS ÜLKELERİ İLE TÜRKİYE’NİN EKONOMİK BUYUMESINDE ULUSAL VE YABANCI TASARRUFLARIN ETKISI: PANEL VERİ ANALİZİ." , ss.141201347 - 141201368, 2013.
ISNAD Gülmez, Ahmet - Yardımcıoğlu, fatih. "BRICS ÜLKELERİ İLE TÜRKİYE’NİN EKONOMİK BUYUMESINDE ULUSAL VE YABANCI TASARRUFLARIN ETKISI: PANEL VERİ ANALİZİ". (2013), 141201347-141201368.
APA Gülmez A, Yardımcıoğlu f (2013). BRICS ÜLKELERİ İLE TÜRKİYE’NİN EKONOMİK BUYUMESINDE ULUSAL VE YABANCI TASARRUFLARIN ETKISI: PANEL VERİ ANALİZİ. Cumhuriyet Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Dergisi, 14(1), 141201347 - 141201368.
Chicago Gülmez Ahmet,Yardımcıoğlu fatih BRICS ÜLKELERİ İLE TÜRKİYE’NİN EKONOMİK BUYUMESINDE ULUSAL VE YABANCI TASARRUFLARIN ETKISI: PANEL VERİ ANALİZİ. Cumhuriyet Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Dergisi 14, no.1 (2013): 141201347 - 141201368.
MLA Gülmez Ahmet,Yardımcıoğlu fatih BRICS ÜLKELERİ İLE TÜRKİYE’NİN EKONOMİK BUYUMESINDE ULUSAL VE YABANCI TASARRUFLARIN ETKISI: PANEL VERİ ANALİZİ. Cumhuriyet Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Dergisi, vol.14, no.1, 2013, ss.141201347 - 141201368.
AMA Gülmez A,Yardımcıoğlu f BRICS ÜLKELERİ İLE TÜRKİYE’NİN EKONOMİK BUYUMESINDE ULUSAL VE YABANCI TASARRUFLARIN ETKISI: PANEL VERİ ANALİZİ. Cumhuriyet Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Dergisi. 2013; 14(1): 141201347 - 141201368.
Vancouver Gülmez A,Yardımcıoğlu f BRICS ÜLKELERİ İLE TÜRKİYE’NİN EKONOMİK BUYUMESINDE ULUSAL VE YABANCI TASARRUFLARIN ETKISI: PANEL VERİ ANALİZİ. Cumhuriyet Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Dergisi. 2013; 14(1): 141201347 - 141201368.
IEEE Gülmez A,Yardımcıoğlu f "BRICS ÜLKELERİ İLE TÜRKİYE’NİN EKONOMİK BUYUMESINDE ULUSAL VE YABANCI TASARRUFLARIN ETKISI: PANEL VERİ ANALİZİ." Cumhuriyet Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Dergisi, 14, ss.141201347 - 141201368, 2013.
ISNAD Gülmez, Ahmet - Yardımcıoğlu, fatih. "BRICS ÜLKELERİ İLE TÜRKİYE’NİN EKONOMİK BUYUMESINDE ULUSAL VE YABANCI TASARRUFLARIN ETKISI: PANEL VERİ ANALİZİ". Cumhuriyet Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Dergisi 14/1 (2013), 141201347-141201368.
Sayfa Oluşturulma Tarihi
10-05-2024 20:3

İLETİŞİM

TÜBİTAK ULAKBİM TR Dizin

Yüzüncüyıl, İşçi Blokları Mahallesi

Muhsin Yazıcıoğlu Caddesi No:51/C

06530 Çankaya / ANKARA +90 (312) 298 92 00

trdizin@tubitak.gov.tr

TÜBİTAK ULAKBİM Ulusal Akademik Ağ ve Bilgi Merkezi Cahit Arf Bilgi Merkezi © Tüm Hakları Saklıdır. Gizlilik Politikası Kullanım Şartları