TY  - JOUR
TI  - Kredi Temerrüt Swapları, Döviz Kuru ile Borsa İstanbul Arasındaki İlişkinin Analizi
AB  - Bu çalışmanın amacı, Türkiye’nin 2015-2020 dönemine ait günlük veriler yardımıyla CDS ile Borsa İstanbul Endeksi ve döviz kuru arasındaki ilişkiyi incelemektir. Bu amaca yönelik olarak çalışmada yapısal kırılmaya izin veren birim kök testleri, çok kırılmaya izin veren eşbütünleşme testi ile Toda ve Yamamoto nedensellik testi kullanılmıştır. Yapısal kırılmaya izin veren birim kök testlere göre, döviz kuru ve CDS verilerinde istatistiksel olarak anlamlı kırılmaların olduğu görülmektedir. Eşbütünleşme test sonucuna göre ise, değişkenler arasında rejim kırılmalı bir ilişkinin söz konusu olduğu görülmektedir. Son analiz olan nedensellik testine göre, CDS ve Borsa İstanbul Endeksi’nin döviz kurunu etkilediği görülmektedir.
AU  - DINÇ, MEHMET
AU  - DEMIR, YUSUF
PY  - 2021
JO  - Journal of Yasar University
VL  - 16
IS  - 64
SN  - 1305-970X
SP  - 1642
EP  - 1656
DB  - TRDizin
UR  - http://search/yayin/detay/493250
ER  -